세 가지 특별지위회사의 구조
1950년대 말 추크의 조세제도는 일반 세율로 과세되는 통상의 회사 외에 특별한 취급을 받는 세 종류의 회사를 구분하였다. 훗날 연방법에 성문화된 그 특징은 다음과 같이 요약할 수 있다.1 지주회사는 정관상 목적이 지분의 장기적 관리이고, 스위스에서 영업활동을 하지 않으며, 지분 또는 지분 소득이 총자산 또는 총소득의 3분의 2 이상을 차지하는 회사였다. 지주회사는 스위스 부동산 소득에 대한 세금을 제외하고는 주 이익세를 납부하지 않았으며, 자본세도 경감된 세율로 납부하였다.
주소회사는 스위스에서 관리활동만 하고 영업활동은 하지 않는 회사였다. 주소회사의 지분 소득은 면세되었고, 그 밖의 해외 원천 소득은 스위스 내 관리활동의 비중에 따라 정해지는 경감 세율로 과세되었다. 스위스 원천 소득에는 통상 세율로 과세되었다. 자본세 역시 경감되었다.
혼합회사는 영업활동이 주로 해외를 향하고 스위스에서는 부수적인 영업활동만 하는 회사였다. 혼합회사의 지분 소득은 면세되었고, 해외 원천 소득은 스위스 내 활동의 정도에 따라 일부에 대해서만 과세되었으며, 스위스 원천 소득은 통상 세율로 과세되었다. 추크의 실무는 수입의 80% 이상이 해외 원천일 것을 요건으로 하였고, 해외 원천 이익의 4분의 1에 대해 과세하였다.
세 제도에는 공통된 특징이 있었다. 모두 해외 원천 소득과 국내 원천 소득을 구분하여 해외 소득에 더 가볍게 과세하였다는 점이다. 훗날 국제사회가 링펜싱(ring-fencing)이라고 비난하게 될 이 구분이 모델의 핵심이었다. 이 구분 덕분에 주(칸톤)는 국내 기업에 같은 조건을 부여하지 않고도, 따라서 국내 경제로부터의 세수를 그에 상응하여 잃지 않고도 국제 기업에 낮은 세금을 제공할 수 있었다. 이는 또한 특혜가 조세 부담 가운데 연방 부분에는 제한적으로만 적용되었음을 의미하였다. 연방 직접세로서의 이익세는 주 차원의 지위와 관계없이 모든 회사에 연방 통상 세율로 부과되었고, 예외는 연방법이 모든 회사에 부여한 지분 소득 감면뿐이었다.2 따라서 추크 혼합회사의 실효세율은 주로 연방세에 의해 결정되었다. 합산 세율이 국제적 기준으로는 낮았지만 결코 0이 되지 않았던 이유가 여기에 있다.
이러한 제도를 실제로 운영하려면 세무청과 회사 및 그 자문가 사이의 긴밀한 관계가 필요하였다. 해외 원천과 국내 원천 사이의 소득 배분, 스위스 내 활동 정도의 평가, 그룹 내부 거래의 취급은 기계적으로 결정될 수 없었다. 실무에서 이러한 문제는 사전 결정(ruling)을 통해 해결되었다. 사전 결정이란 회사가 주에 자리를 잡기 전 또는 계획된 거래를 하기 전에 그 소득에 어떻게 과세할지에 관하여 회사와 세무청이 맺는 합의이다. 사전 결정 실무는 회사에게는 법적 안정성을, 행정청에게는 제도를 개별 사안의 사정에 맞추어 조정할 수 있는 능력을 주었다. 동시에 이는 모델 가운데 국제적 비판을 가장 많이 받은 부분이기도 하였다. 사전 결정은 기밀이었고 그 내용은 당사자들만 알았기 때문이다.
주석
- Fedlex, 1990년 12월 14일자 「연방 직접세 조화법」(StHG), SR 642.14, 2019년 1월 1일 기준 통합본, fedlex.admin.ch, 제28조 제2항–제4항: 지주회사(정관상 목적이 주로 지분의 장기적 관리이고, 스위스에서 영업활동을 하지 않으며, 지분 또는 소득이 자산 또는 소득의 3분의 2 이상이고, 스위스 부동산 소득을 제외하고는 이익세를 납부하지 않음), 스위스에서 관리활동은 하되 영업활동은 하지 않는 회사(지분 소득 면세, 그 밖의 스위스 소득은 통상 과세, 그 밖의 해외 소득은 스위스 내 관리활동의 비중에 따라 과세), 영업활동이 주로 해외를 향하는 회사. 경감된 자본세와 혼합회사에 관한 추크 실무의 수치는 이 자료에서 다루지 않는다. ↩
- 「연방 직접세법」(DBG), SR 642.11, droit-bilingue.ch: 제68조는 모든 주식회사와 협동조합에 대하여 8.5%의 단일 이익세율을 정하고 있으며, 지주회사, 주소회사 또는 혼합회사에 대한 특별 제도는 두지 않는다. 제69조–제70조는 지분 소득 감면(10% 이상의 지분 또는 시장가치 100만 스위스 프랑 이상의 지분)을 부여한다. ↩
일반적인 정보 제공만을 목적으로 합니다. 이 글은 법률 또는 세무 자문에 해당하지 않으며, 개별 사안에 대한 자문을 대체하지 않고, 변호사와 의뢰인 간의 위임 관계를 성립시키지 않습니다. 이 글은 2026년 10월 기준의 법적 상황을 반영합니다.