2024년 개정
2004년 「보험감독법」(VAG)은 2016년 의견수렴 절차로 시작되어 2022년 3월 18일 의회의 개정법 의결로 마무리된 프로젝트를 통해 개정되었다. 개정법과 개정 시행령은 2024년 1월 1일 시행되었다.1 개정의 주요 목표는 네 가지였다. 첫째, 보험계약자의 보호 필요성에 따라 감독을 차등화하는 것, 둘째, 보험회사에 대한 회생 제도를 도입하는 것, 셋째, 보험중개인에 관한 규정을 현대화하는 것, 넷째, 혁신을 촉진하는 것이다. 개정법은 또한 스위스 지급여력 테스트(SST)의 핵심 요소를 시행령으로 옮겼다. 아울러 영업행위 규정을 2018년 「금융서비스법」(FinSA)에 맞추어 조정하였는데, 「금융서비스법」은 보험상품을 그 적용 범위에서 제외하고 있었다.
감독의 차등화는 전문 보험계약자에게는 소비자와 같은 수준의 보호가 필요하지 않다는 생각에 기초한다. 대기업, 공공기관, 연기금 또는 다른 보험회사와 같이 고객이 전적으로 전문 보험계약자인 보험회사는 특정 요건, 예컨대 책임준비자산(tied assets) 및 사업계획 승인에 관한 요건을 면제받을 수 있다.2 이미 보다 완화된 제도의 적용을 받고 있던 재보험회사와 캡티브 보험회사는 이러한 논리에 자연스럽게 부합한다. 이 접근 방식은 스위스 보험감독을 금융서비스법의 고객 분류 및 유럽법상 대규모 위험과 대량 위험의 구별에 가깝게 만든다. 이는 이 부의 제V장에서 검토하는 바젤의 제약·화학 그룹 캡티브에 실무적으로 중요한 의미를 갖는다.
혁신 조항은 스위스 금융시장감독청(FINMA)이 혁신적 사업모델을 가진 보험회사에 대하여 감독의 전부 또는 일부를 면제할 수 있도록 한다. 다만 보험계약자 보호가 다른 수단, 예컨대 사업 규모나 고객 범주의 제한을 통해 확보되어야 한다.3 이 조항은 파라메트릭 보험, P2P 모델, 디지털 판매 플랫폼과 같은 보험 기술의 발전에 대응한 것이다. 또한 몇 년 앞서 「은행령」에 따라 핀테크 인가와 샌드박스가 도입된 은행 부문의 경험을 반영하고 있다. 보험 샌드박스가 상당한 활동을 이끌어낼지는 지켜보아야 한다. 2024년 이후 처음 몇 년 동안 면제를 받은 사업모델의 수는 적었던 것으로 보인다.4
개정의 또 다른 요소는 영업행위에 관한 것이다. 개정법은 이른바 적격 생명보험, 즉 유닛링크 보험이나 지수연계 보험과 같이 보험계약자가 투자위험을 부담하는 투자성 생명보험상품에 대하여 정보제공 의무, 적정성 의무 및 기록 의무를 도입하였다. 이러한 상품에 대하여 보험회사는 핵심정보문서를 제공하여야 하며, 고객의 지식과 경험을 고려하여 해당 상품이 고객에게 적정한지를 검토하여야 한다.5 이 규정들은 투자형 생명보험의 판매를 「금융서비스법」의 기준에 가깝게 만든다. 이는 EU의 「보험판매지침」과 「PRIIPs 규정」이 투자자 보호 규정을 보험기반 투자상품으로 확대한 것과 같은 방식이다. 이 규정들은 제III장에서 다루는 생명보험 래퍼를 활용한 프라이빗 클라이언트 업무와 직접적인 관련이 있다.
주석
- 2022년 3월 18일 「보험감독법」 개정(AS 2023 …), 2024년 1월 1일부터 시행; 2020년 10월 21일 연방평의회 법안 설명서(BBl 2020 8967); 2023년 개정 「보험감독령」(AVO). ↩
- 개정 「보험감독법」 제30a조(VAG)(전문 보험계약자의 정의) 및 전문 보험계약자만을 대상으로 하는 보험회사에 대한 완화된 감독 요건에 관한 「보험감독법」 제30b조 이하; 해당 「보험감독령」 조항. ↩
- 혁신적 사업모델에 대한 면제(보험 샌드박스)에 관한 개정 「보험감독법」 제2조 제3항(VAG) 및 해당 「보험감독령」 조항. ↩
- 2024년 이후 혁신적 보험 사업모델에 대한 면제의 활용에 관하여는 FINMA의 2024년 및 2025년 연차보고서 참조. ↩
- 개정 「보험감독법」 제39a조~제39k조(VAG)(적격 생명보험에 관한 영업행위 규정: 핵심정보문서, 적정성 심사, 기록, 이해상충 및 보수 공시); 해당 「보험감독령」 조항. ↩
일반적인 정보 제공만을 목적으로 합니다. 이 글은 법률 또는 세무 자문에 해당하지 않으며, 개별 사안에 대한 자문을 대체하지 않고, 변호사와 의뢰인 간의 위임 관계를 성립시키지 않습니다. 이 글은 2026년 10월 기준의 법적 상황을 반영합니다.