고객과 자문가에 대한 시사점
고객에게 이 시나리오들은 실무적 결과를 가져온다. 스위스에 자산을 예치하는 부유층 가문은 거래 은행이 인수되거나, 이전되거나, 구조조정될 경우 자신의 자산 구조가 어떤 영향을 받을지 검토해야 한다. 많은 고객이 Credit Suisse의 붕괴 이후 채택한 여러 기관에 걸친 보관의 분산은 모든 시나리오에서 여전히 신중한 선택이다. 여러 국가와 연고가 있는 고객은 특히 세대 간 자산 이전을 고려하여, 자신의 예치 거점이 거주지, 조세상 지위, 향후 계획에 부합하는지 검토해야 한다.1
자문가에게 이 시나리오들은 몇 가지 우선순위를 제시한다. 고객과 자산은 계속해서 관할권 사이를 이동할 것이므로, 조세, 규제, 제재에 관한 국경 간 전문성은 여전히 필수적일 것이다. 컴플라이언스와 자문에서의 인공지능 활용에 대한 이해와 마찬가지로, 암호자산과 디지털 자산에 관한 지식도 통상적인 자산관리의 일부가 될 것이다. 스위스, 유럽연합(EU), 아시아에 걸쳐 일하는 자문가는 다거점 은행업의 세계에서 유리한 위치에 서게 될 것이다. 바젤의 독립 자산관리인과 변호사는 싱가포르나 두바이의 관할 규칙을 이해한다면, 그곳에 자산을 예치한 고객에게도 서비스를 제공할 수 있다.
자문가는 또한 고객이 시나리오의 한계를 이해하도록 도와야 한다. 어떤 자문가도 UBS가 스위스에 남을지, 유럽연합과의 관계가 어떻게 전개될지 예측할 수 없다. 자문가가 할 수 있는 일은 서로 다른 미래에서도 견고하게 유지되면서, 이정표가 분명해짐에 따라 적응할 수 있는 유연성을 갖춘 구조를 설계하는 것이다. 이것이 Wack과 Schwartz가 정식화한 시나리오 플래닝의 핵심 교훈이다. 실제로 실현될 미래는 미리 알 수 없으므로, 그 목적은 여러 미래에 대비하는 데 있다.
주석
- 자산 설계에서 보관의 분산과 예치 거점의 선택에 관하여는 제E부 제V장과 개인 고객 자문에 관한 문헌을 참조. ↩
일반적인 정보 제공만을 목적으로 합니다. 이 글은 법률 또는 세무 자문에 해당하지 않으며, 개별 사안에 대한 자문을 대체하지 않고, 변호사와 의뢰인 간의 위임 관계를 성립시키지 않습니다. 이 글은 2026년 10월 기준의 법적 상황을 반영합니다.