예금자 보호와 esisuisse 개혁

스위스는 파산 시의 법정 우선권과 은행의 자율규제를 결합한 제도를 통하여 은행 예금을 보호한다. 고객 1인당 은행별 10만 스위스 프랑까지의 예금은 은행 파산 시 우선권을 가지며 우선적으로 지급된다. 「은행법」(BankA)은 은행에 대하여 이러한 보호 예금의 신속한 지급을 보장하는 제도를 조직하도록 요구한다. 은행들은 이 업무를 바젤에 본부를 둔 은행 및 증권회사의 협회인 esisuisse에 위임하였다.¹

이 제도는 두 단계로 작동한다. 스위스 금융시장감독청(FINMA)이 은행에 대하여 보호조치를 명하거나 파산절차를 개시하면, 보호 예금은 먼저 파산한 은행의 유동자산에서 지급된다. 이것이 부족한 경우 esisuisse는 다른 회원 은행들에 분담을 요청하며, 회원 은행들은 단기간 내에 각자의 몫을 납부하여야 한다. 따라서 이 제도는 대체로 사후적으로 재원이 마련된다. 은행들은 어느 은행이 파산한 경우에만 납부할 것을 약정하기 때문이다. 이 모델은 보호 대상 예금의 목표 수준까지 사전에 기금을 적립하여야 하는 유럽연합(EU)의 예금보장제도와 다르다.²

이 제도의 약점은 2023년보다 훨씬 이전부터 논의되었다. 2008년 금융위기 당시 40억 스위스 프랑이던 제도의 한도는 대형 은행들의 예금에 비하여 작아 보였다. 의회는 2021년 12월 「은행법」 개정을 의결하였고, 이 개정은 2023년 1월 1일에 시행되었다. 개정법은 예금자가 돈을 받는 기간을 단축하고, 제도의 한도를 보호 예금 총액의 일정 비율로 상향하되 수십억 스위스 프랑 단위의 최저 금액을 두었다. 개정법은 또한 은행에 대하여 분담 의무의 절반을 수탁기관에 증권 또는 현금을 예치하는 방식으로 담보하도록 의무화하였다.³

개정된 형태에서도 이 제도는 중소 규모 은행의 파산을 상정하여 설계되어 있다. 대형 은행의 보호 예금은 제도의 수용 능력을 초과할 것이며, 이는 Credit Suisse의 경우 당국과 스위스 국립은행(SNB)이 유동성을 가지고 개입하여야 했던 이유 가운데 하나이다. 바젤의 두 주립은행 고객에게는 추가적인 보호 장치가 있다. 바젤슈타트주(칸톤)와 바젤란트주는 각 주립은행의 채무를 보증한다. 다만 이 보증은 주법에 따라 달라지며, 스위스의 다른 지역 일부 주립은행에 대해서는 제한되었다.⁴ 예금 보호를 확대하거나 사전 적립 방식으로 전환하여야 하는지의 문제는 2024년 4월 은행 안정성에 관한 연방평의회 보고서에서 다시 제기되었다.

주석

1. 고객 1인당 은행별 10만 스위스 프랑까지의 예금 보호(「은행법」 제37a조 및 제37h조 이하)와 바젤에 본부를 둔 자율규제 예금보호제도 esisuisse에 관하여는 「은행법」과 esisuisse의 간행물 참조. ↩
2. esisuisse의 작동 방식(파산한 은행의 유동자산에서의 지급과 회원 은행들의 분담)과 지침 2014/49/EU에 따른 사전 적립식 예금보장제도와의 비교에 관하여는 esisuisse와 연방재무부의 간행물 참조. ↩
3. 2023년 1월 1일부터 시행된 도산 및 예금 보호에 관한 2021년 12월 17일 「은행법」 개정(지급 기한 단축, 보호 예금의 1.6%이되 최소 60억 스위스 프랑인 제도 한도, 분담 의무의 부분 담보화)에 관하여는 연방평의회의 입법설명서와 esisuisse의 간행물 참조. ↩
4. 각 주법에 따른 Basler Kantonalbank에 대한 바젤슈타트주의 국가보증과 Basellandschaftliche Kantonalbank에 대한 바젤란트주의 국가보증에 관하여는 주립은행법과 해당 은행들의 간행물 참조. ↩

일반적인 정보 제공만을 목적으로 합니다. 이 글은 법률 또는 세무 자문에 해당하지 않으며, 개별 사안에 대한 자문을 대체하지 않고, 변호사와 의뢰인 간의 위임 관계를 성립시키지 않습니다. 이 글은 2026년 10월 기준의 법적 상황을 반영합니다.